香港 SFC 牌照

Administrator 字数: 6036 阅读耗时: 15 分钟 2026/04/02 博客独享热度: 2 评论: 0

类别编号	中文名称	审核周期	核心业务与简要说明
第 1 类	证券交易	约 3–5 个月（持牌法团）；代表牌照约 4–8 周	从事证券买卖、经纪、配售及包销，含股票、债券、基金等。需注意：若托管客户资产或全权委托，须叠加 9 号牌。
第 2 类	期货合约交易	约 3–5 个月；代表牌照约 4–8 周	从事指数期货、商品期货等期货合约的交易与经纪服务。
第 3 类	杠杆式外汇交易	约 3–5 个月；代表牌照约 4–8 周	提供保证金杠杆式外汇交易，属高风险活动，监管要求严格。
第 4 类	就证券提供意见	约 3–5 个月；代表牌照约 4–8 周	提供证券投资建议、发布研究报告，是财富管理类顾问机构的核心牌照。律师 / 会计师如附属于执业可豁免Securities & Futures Commission of Hong Kong。
第 5 类	就期货合约提供意见	约 3–5 个月；代表牌照约 4–8 周	提供期货投资建议、研究分析及策略指导，适配期货类咨询机构。
第 6 类	就机构融资提供意见	约 3–5 个月；代表牌照约 4–8 周	提供企业并购、重组、上市（IPO）等机构融资类顾问服务，属投行类核心牌照。
第 7 类	提供自动化交易服务	约 3–5 个月；代表牌照约 4–8 周	运营算法交易、电子交易平台等自动化交易系统，服务证券 / 期货市场参与者。
第 8 类	证券保证金融资	约 3–5 个月；代表牌照约 4–8 周	为客户证券交易提供融资（如股票质押贷款），是证券市场常见融资类业务。
第 9 类	资产管理	约 3–5 个月；代表牌照约 4–8 周	以全权委托方式管理客户资产，涵盖基金、证券、期货组合，是资管机构核心牌照。律师 / 会计师如附属于执业可豁免Securities & Futures Commission of Hong Kong。
第 10 类	提供信贷评级服务	约 3–5 个月；代表牌照约 4–8 周	对企业、主权及债券等进行信用评级，是评级机构的法定合规牌照。
#11 类	场外衍生工具交易或就场外衍生工具提供意见	暂未实施Securities & Futures Commission of Hong Kong	针对场外衍生工具（OTC）的交易或咨询，目前发牌制度未生效Securities & Futures Commission of Hong Kong。
#12 类	为场外衍生工具交易提供客户结算服务	暂未实施Securities & Futures Commission of Hong Kong	为场外衍生工具交易提供客户清算、结算服务，目前发牌制度未生效Securities & Futures Commission of Hong Kong。
第 13 类	相关集体投资计划的托管服务	约 3–5 个月Securities & Futures Commission of Hong Kong	为集体投资计划（如基金）提供资产托管服务，2024 年 10 月正式生效，是托管机构必备牌照Securities & Futures Commission of Hong Kong。